Es
handelt sich um eine Einführung in Derivate und un die Methoden und Werkzeuge der modernen
Finanzmathematik, wie sie heute in der Banken- und Versicherungspraxis (unter
Verwendung leistungsfähiger Computer) alltäglich eingesetzt werden. Ausgehend
von einem einfachen Ein-Periodenmodell (das im weiteren Verlauf zu dem
CRR-Binomialmodell erweitert wird) werden die Studentinnen und Studenten direkt
an die modernen Finanzinstrumente herangeführt und lernen anhand einer
fortlaufenden Betrachtung von typischen Fallbeispielen aus der Praxis die
ersten Ansätze der stochastischen Modellierung und Bewertung solcher derivativen
Finanzinstrumente kennen. Insbesondere wird die wichtige und grundlegende
Black-Scholes-Formel direkt mittels des Binomialmodells hergeleitet,
ausführlich besprochen und umgesetzt.
